Apa Skor FICO Saya dan Mengapa Penting?

Apa itu FICO – Dan Khususnya Bagaimana Skor Skor FICO Anda Keluar?

FICO sebenarnya adalah nama perusahaan (singkatannya; perusahaan itu dulunya bernama Fair, Isaac Company, dimulai oleh seorang perancang, Bill Fair dan juga seorang ahli matematika, Earl Isaac. Konsekuensinya, peringkat kredit konsumen adalah biasanya disebut sebagai skor FICO, juga di mana peringkat sebenarnya diberikan kepada pelanggan atau calon pemberi pinjaman oleh entitas tambahan.

FICO memiliki rumus kepemilikan tersendiri untuk menghitung skor kredit, meskipun diakui bahwa sejarah pembayaran masa lalu, panjang riwayat kredit masa lalu serta aplikasi kredit adalah semua elemen yang masuk ke dalam penghitungan peringkat ini. Juga berkurang skor serta Anda mungkin menemukan itu semua tidak mungkin untuk memperoleh pinjaman mobil jenis apa pun; atau setidak-tidaknya, segala jenis pembiayaan yang akan Anda berikan tentu saja akan sangat tidak menguntungkan, khususnya dalam hal tingkat gairah.

Ketika membuat keputusan apakah Anda berisiko atau tidak, calon kreditur melihat peringkat Anda. Skor yang lebih besar menyiratkan bahwa lembaga pemberi pinjaman pasti akan melihat Anda sebagai ekstra yang paling mungkin untuk membayar pinjaman secara permanen maupun penuh; cukup cantumkan, mereka akan menilai Anda sebagai risiko yang lebih rendah.

Skor FICO Anda dinyatakan sebagai angka 3 angka yang dapat bervariasi di mana saja dari 500 hingga 850. Perincian rentang angka ini serta apa yang mereka maksudkan sebagai berikut:

  • 720-850: Ini adalah susunan skor FICO tertinggi yang layak; Jika skor kredit Anda berada di bawah kisaran luas ini, Anda biasanya akan memiliki waktu yang sederhana untuk menerima pinjaman rumah atau berbagai pinjaman mobil lainnya dan juga akan mendapatkan salah satu suku bunga yang paling menguntungkan serta syarat dan ketentuan lainnya.
  • 700-719: Turun tepat di bawah kisaran 720-850 pasti akan tetap memungkinkan Anda memperoleh pembiayaan dengan mudah dan Anda juga akan memiliki kemampuan untuk mendapatkan syarat dan ketentuan yang menguntungkan pada hipotek serta jenis lain dari pendanaan pelanggan.
  • 675-699: Ini adalah apa yang biasanya terkait dengan kemungkinan kredit. Anda kemungkinan akan memiliki kemampuan untuk mendapatkan pinjaman, meskipun Anda tidak akan mendapatkan persyaratan dan ketentuan yang sama menguntungkannya dengan yang akan Anda dapatkan jika skor kredit Anda adalah 700-719 atau 720-850.
  • 620-674: Jika skor FICO Anda berada di kisaran 620-674, Anda mungkin akan kesulitan mendapatkan persyaratan yang bagus untuk pinjaman; dan beberapa kreditur dapat menentukan bahwa Anda juga berisiko kredit untuk memperluas pendanaan dengan cara apa pun.
  • 560-619: Pelanggan dengan peringkat kredit antara 500 dan 619 biasanya akan memiliki masalah dalam memperoleh kredit dan biasanya akan membayar suku bunga yang jauh lebih tinggi daripada yang pasti individu dengan skor FICO yang lebih tinggi.
  • 500-559: Jika skor kredit Anda berada dalam kisaran 500-559, kemungkinannya Anda tidak akan dapat memperoleh jenis pendanaan apa pun; alih-alih, prioritas Anda harus memperbaiki skor kredit Anda untuk memastikan bahwa Anda dapat memberikan sertifikasi untuk pinjaman rumah atau berbagai pendanaan lain di masa depan.

Jika Anda ingin meningkatkan atau mempertahankan Anda Skor FICO penting untuk mengetahui lebih banyak tentang bagaimana skor Anda ditentukan. 5 kategori berikut dikenal sebagai komponen rumus yang digunakan untuk menghitung peringkat kredit, yang didetail dalam urutan relevansi:

Pembayaran Riwayat sebelumnya – 35%.

Kuantitas kewajiban Keuangan – 30%.

Panjang laporan Kredit – 15%.

Kredit Baru – 10%. Jenis Kredit – 10%.

Home Equity Line of Credit Dengan Skor FICO Buruk

Garis kredit ekuitas rumah atau HELOC adalah kredit bergulir yang dijamin terhadap rumah Anda. Anda dapat menarik uang dari jumlah kredit maksimum yang ditetapkan oleh pemberi pinjaman. Selama jangka waktu tertentu, misalnya sepuluh tahun, Anda dapat meminjam uang kapan pun ada persyaratan. Pemberi pinjaman akan melihat pendapatan Anda, kewajiban utang, sejarah kredit dan pada dasarnya kemampuan Anda untuk membayar kembali pinjaman pinjaman ketika menyetujui pinjaman. Bahkan dengan skor FICO yang buruk, Anda bisa mendapatkan HELOC. Berikut ini adalah beberapa hal yang para peminjam dengan nilai kredit buruk harus tahu tentang HELOC.

Ekuitas rumah Anda

Faktor kunci yang dipertimbangkan oleh pemberi pinjaman ketika menyetujui batas kredit ekuitas rumah adalah ekuitas rumah Anda. Persetujuan lebih tergantung pada seberapa banyak ekuitas yang Anda miliki di rumah Anda daripada skor FICO Anda. Jika nilai pasar rumah Anda saat ini adalah $ 300.000 dan Anda berhutang $ 250.000 pada hipotek Anda, maka batas kredit maksimum yang disetujui adalah $ 50.000. Ini adalah alasan lain mengapa pemilik rumah dengan skor kredit yang tidak mengesankan tetapi ekuitas rumah yang substansial dapat yakin mendapatkan HELOC.

Batas kredit dan suku bunga

Sementara peminjam kredit yang miskin bisa mendapatkan HELOC dengan mudah, kreditur dapat menawarkan batas kredit dengan bunga tinggi dan menyetujui batas kredit yang lebih rendah. Misalnya, jika Anda memiliki ekuitas sebesar $ 50.000 di rumah Anda, maka seluruh jumlah itu mungkin tidak tersedia untuk Anda tarik. Pemberi pinjaman dapat menetapkan batas kredit lebih rendah dari $ 50.000 sebagai pengganti skor kredit Anda yang buruk. Tetapi mendapatkan batas kredit yang lebih rendah lebih baik daripada tidak mendapatkan kredit sama sekali dan ini adalah kompromi yang harus dilakukan oleh peminjam kredit miskin.

Suku bunga yang dikenakan pada HELOC juga akan lebih tinggi jika Anda memiliki skor FICO yang buruk. Ini tipikal dari semua jenis pinjaman – suku bunga yang dikenakan untuk skor kredit yang sangat baik adalah rendah sementara skor FICO yang buruk menarik suku bunga yang lebih tinggi. Ini hanya adil karena pemberi pinjaman mengambil risiko besar dengan meminjamkan uang kepada peminjam dengan sejarah keuangan yang tidak dapat diandalkan.

Suku bunga disesuaikan

Sebuah jalur kredit ekuitas rumah ditawarkan dengan tingkat bunga yang dapat disesuaikan, dengan harga berfluktuasi dengan suku bunga utama. HELOC dapat ditawarkan dengan tingkat pengantar yang terjamin dan tetap selama beberapa bulan, setelah itu akan disesuaikan sesuai dengan suku bunga utama yang berlaku. Juga tidak ada topi penyesuaian, sehingga HELOC mungkin cukup berisiko jika suku bunga prima melihat peningkatan ke atas dalam rentang dua atau tiga tahun. Peminjam kredit miskin, yang telah menyetujui batas kredit dengan suku bunga yang sudah tinggi harus mempertimbangkan faktor ini ketika mereka pergi untuk jalur kredit ekuitas rumah.

Anda harus mengambil jalur kredit ekuitas rumah hanya jika Anda mengantisipasi pengeluaran masa depan, seperti biaya kuliah, tagihan medis, dan biaya pernikahan. Hindari pemberi pinjaman yang membebankan suku bunga tinggi yang tidak masuk akal untuk menjaga FICO miskin Anda dalam pikiran. Lihat juga apakah Anda dapat meningkatkan skor Anda dan mengajukan HELOC pada waktu yang lebih tepat dalam waktu dekat.

Skor Skor Kredit FICO Dijelaskan

Memahami skor FICO Anda relatif mudah. Peringkat kredit Anda didasarkan pada sejumlah faktor, riwayat pembayaran, lamanya riwayat pembayaran kredit, dan tanda penghinaan pada file kredit. Sayangnya di ekonomi bawah banyak orang menemukan diri mereka dengan nilai kredit rendah. Kekurangan uang yang tersedia untuk pembayaran kartu kredit, hipotek, dan pinjaman tanpa jaminan lainnya dapat menurunkan nilai kredit secara dramatis. Banyak orang menemukan diri mereka dalam situasi ini karena kurangnya pekerjaan, kurangnya sumber daya dan kemerosotan ekonomi yang merosot.

Peringkat Kredit atau Peringkat Fico dapat dengan mudah dihitung sebagai berikut. Skor di bawah 600 dianggap dapat dipertanyakan meskipun beberapa pemberi pinjaman memungkinkan seseorang untuk membiayai mobil atau mungkin rumah dengan suku bunga yang lebih tinggi. Skor di atas 600 secara umum dianggap sebagai skor yang bagus dengan skor di atas 750 sangat baik. Peringkat kredit Anda adalah mata pencaharian Anda. Dalam masyarakat yang memandang orang sebagai nomor dan tidak banyak lagi, penting untuk mempertahankan skor kredit yang baik. Melalui kerja keras dan mempertahankan peringkat kredit yang baik, opsi Anda akan jauh lebih terbatas.

Skor kredit sudah ada sejak lama. Dalam ekonomi yang digerakkan oleh konsumen, orang terus-menerus berbelanja dan terus-menerus mengonsumsi. Semakin banyak orang menghabiskan lebih banyak utang mereka. Kami sebagai bangsa hidup dalam ekonomi yang digerakkan oleh konsumen. Semakin banyak konsumen membelanjakan, semakin banyak ekonomi didorong dalam kemajuan positif. Semakin sedikit kita menghabiskan semakin sedikit uang yang disalurkan ke masyarakat. Ketika ini terjadi kita menuju resesi. Ketika konsumen berhenti belanja, bisnis menderita, membangun menderita dan tidak ada yang menghasilkan uang. Karena skor kredit ini dapat keluar dari skor di tahun 600-an dan 700-an yang tinggi dan terjun di bawah 600 sehingga orang-orang menjadi rentan terhadap tunawisma, kemiskinan, dan depresi.

Skor kredit selalu menjadi faktor penentu kredibilitas seseorang; ini adalah cara kerja ekonomi dan masyarakat kita. Jika kredit seseorang rendah, kreditur cenderung memberi orang itu kesempatan untuk membiayai. Iklan mencolok di TV menggambarkan orang membeli mobil, rumah, dan barang-barang bagus lainnya. Sebagian besar ini dibeli dengan kredit dan reputasi yang dapat diberikan peringkat kredit yang baik. Namun di sisi lain, peringkat kredit yang buruk dari 600 dan di bawah dapat membuat orang merasa bahwa mereka adalah target dari sistem padahal sebenarnya itu hanyalah cara angka-angka tersebut bertambah. Mempertahankan skor fico yang sehat dapat menjadi perbedaan antara perasaan di puncak dunia atau perasaan terkubur olehnya.

 Kartu Kredit Utang Relief dan Skor FICO

Begitu banyak orang yang sangat memperhatikan skor kredit mereka saat ini sementara sangat sedikit memahami mekanisme internal yang membimbing baik biro kredit kredit dan algoritma FICO yang digunakan untuk menghitung skor. Orang-orang cenderung memperlakukan seluruh pengertian peringkat kredit sebagai penilaian di luar pemahaman manusia. Di Amerika Serikat, kami telah menjadi begitu terputus dari aplikasi praktis meminjam sejarah (konsep asli skor FICO Beacon diciptakan untuk mewakili secara numerik) bahwa perbaikan kredit telah menjadi industri yang berkembang. Ribuan orang Amerika telah mendaftar untuk layanan ini seolah-olah ada beberapa pengetahuan khusus yang akuntan atau pengacara atau konselor utang kartu kredit dapat memiliki mengenai evaluasi pembayaran lien masa lalu atau total pinjaman tanpa jaminan yang ada.

Faktanya, beberapa kepala rumah tangga telah menjadi sangat jauh dari bahaya nyata dari saldo utang kartu kredit mereka sendiri sehingga mereka memutuskan untuk menghindari perusahaan-perusahaan bantuan utang karena takut semakin menurunkan peringkat kredit FICO mereka! Teknik seperti negosiasi penyelesaian hutang kartu kredit, waktu yang terbukti dan lagi untuk berhasil menghilangkan beban keuangan yang tidak diinginkan, lakukan sementara mengurangi angka skor kredit. Namun, mengingat momen refleksi sekecil apa pun, semua peminjam harus memahami bahwa mereka berjuang melawan utang kartu kredit, bukan hanya pertempuran untuk mendapatkan skor kredit terbaik dalam beberapa minggu ke depan. Pada akhirnya, bisnis perbaikan kredit dapat, paling baik, meneliti temuan laporan kredit terhadap catatan Anda sendiri dan mengirim permintaan formal untuk revisi: semua yang dapat Anda lakukan sendiri dengan mudah (dan untuk biaya yang jauh lebih murah) dari privasi rumah Anda sendiri.

Lembaga pelaksana utang kartu kredit terkemuka, di sisi lain, akan benar-benar dapat mengurus utang kartu kredit yang mendorong skor dan dengan demikian menawarkan solusi jangka panjang. Selain itu, meskipun harga yang dikenakan oleh salah satu perusahaan pelepasan hutang yang lebih baik mungkin jauh lebih besar daripada perusahaan perbaikan kredit, Anda harus mempertimbangkan biaya terhadap apa yang sebenarnya dapat mereka capai. Jika, misalnya, perusahaan pelepasan utang melanjutkan negosiasi perjanjian penyelesaian yang menyedot empat puluh atau lima puluh atau bahkan enam puluh persen dari utang kartu kredit dari jumlah yang terhutang, bahkan konsumen yang paling kejam harus mengakui bahwa manfaat keseluruhan akan bernilai label harga. Dengan cara yang sama, meskipun perusahaan-perusahaan pertolongan utang sayangnya membawa serta kemungkinan pengurangan skor kredit Beacon untuk satu atau dua tahun, imbalan FICO masa depan harus berbicara sendiri.

Meskipun mungkin benar – dan keadaan yang menyedihkan – bahwa beberapa tingkat pinjaman perlu dari waktu ke waktu sebagai cara untuk menjaga skor Beacon dalam kondisi puncak, pemberitahuan bahwa utang kartu kredit yang signifikan membantu peringkat kredit benar-benar hanya bermuara pada justifikasi atas pengeluaran berlebihan. Dalam beberapa kasus, kebangkrutan mungkin satu-satunya cara untuk benar memerangi beban kartu kredit, tetapi, sebelum mengeluarkan lebih banyak uang untuk mendengarkan kenyataan suram Bab 7 dari pengacara kebangkrutan, Anda mungkin juga meluangkan waktu untuk mendengar tentang negosiasi penyelesaian di salah satu perusahaan teratas & # 39; konsultasi gratis. Jika Anda memiliki pinjaman yang tepat dan pendapatan tahunan rumah tangga yang layak, negosiasi penyelesaian akan dapat secara instan mengurangi utang kartu kredit dan membawa saldo ke nol hanya dalam waktu lima tahun: dan tidak ada yang membantu skor kredit seperti membayar kembali tagihan ke pemberi pinjaman & # 39; kepuasan.

Imigran Dapat Memudahkan Transisi Dengan Skor Hutang & Skor FICO Lebih Rendah

Nomor Jaminan Sosial Penting

Untuk membangun atau meningkatkan kredit Anda, Anda akan sering membutuhkan nomor jaminan sosial. Nomor jaminan sosial pada dasarnya adalah 9 digit angka yang ditetapkan untuk penduduk Amerika Serikat. Sangat penting ketika berbicara tentang kredit, karena nomor ini umumnya digunakan untuk melacak keandalan Anda dalam situasi keuangan.

Setiap kali sebuah perusahaan mempercayai ketergantungan finansial Anda, baik itu menyewa apartemen atau membeli mobil, nilai kredit yang baik dapat menjadi faktor penentu apakah mereka memutuskan untuk berbisnis dengan Anda atau tidak.

Mendapatkan nomor jaminan sosial sebagai imigran bisa menjadi proses yang rumit, dan dalam beberapa kasus sangat sulit. Umumnya, Anda dapat mengajukan permohonan kartu jaminan sosial jika Anda disetujui untuk visa imigran. Ini, pada gilirannya, akan memberi Anda kualifikasi yang Anda butuhkan untuk mulai membangun kredit. Jika Anda tidak dapat memperoleh nomor jaminan sosial, pertimbangkan untuk mencari opsi lain, seperti mendapatkan nomor identifikasi pembayar pajak individu dari IRS. Ini juga akan berfungsi untuk membantu Anda mendapatkan kredit yang Anda butuhkan.

Pertimbangkan Bekerja dengan Agen Perbaikan Kredit

Ada sejumlah organisasi yang menawarkan saran gratis tentang perbaikan kredit kepada imigran baru. Reputasi perusahaan perbaikan kredit seperti Piramida Kredit dikelola oleh para ahli dalam masalah keuangan – terutama yang berkaitan dengan kredit – yang mengkhususkan diri pada klien dengan tidak ada sejarah kredit atau kredit yang buruk.

Mendapatkan kesempatan awal untuk membangun kredit, atau memulihkan diri dari kesalahan keuangan di masa lalu Anda, seringkali bisa menjadi tugas yang sulit. Mengambil keuntungan dari agen perbaikan kredit ini tanpa biaya tambahan adalah cara yang bagus untuk mendapatkan nasihat dan bimbingan dalam membangun kredit tanpa menambahkan utang tambahan.

Jaga Ekspektasi Anda Realistis

Sebagai orang tanpa kredit, dan terutama sebagai orang baru di negara ini, ada jumlah terbatas yang dapat Anda lakukan untuk memulai – bahkan dengan bantuan agen perbaikan kredit berkualitas. Berharap untuk menghabiskan berbulan-bulan atau bahkan bertahun-tahun perlahan-lahan membangun riwayat kredit sebelum Anda dapat melakukan pembelian besar. Ini adalah proses yang lambat dan stabil, tetapi dengan komitmen dan tanggung jawab keuangan, Anda akan mulai melihat upaya Anda terbayar.

Namun, secara realistis, Anda akan membutuhkan cara cepat untuk mendapatkan kredit dasar jika Anda ingin menemukan tempat yang baik untuk hidup. Beberapa tempat akan membiarkan Anda melakukan prabayar di depan selama beberapa bulan sewa. Jika itu bukan pilihan atau Anda hanya tidak memiliki dana, Anda akan membutuhkan kredit yang cukup baik untuk membuat tuan tanah atau bank Anda percaya diri dalam kemampuan Anda untuk membayar.

Bagian di bawah ini berhubungan dengan cara menetapkan atau memperbaiki kredit sebagai imigran, dan berasumsi Anda akan mulai dari awal tanpa kemampuan untuk mendapatkan pinjaman atau kartu kredit.

Carilah Kartu Aman

Banyak bank sekarang akan mengeluarkan kartu kredit aman kepada individu dengan kredit yang buruk atau tidak ada. Kartu-kartu ini berfungsi berbeda dari kartu kredit biasa dan telah mengurangi risiko yang terkait dengan penggunaan untuk bank peminjaman. Pada dasarnya, setiap kali bank memberikan kartu kredit atau pinjaman, mereka mengambil risiko bahwa uang itu tidak akan dibayarkan kembali. Mengelola risiko itu penting bagi perusahaan-perusahaan ini untuk tetap dalam bisnis, sehingga mereka sering menghindari berurusan dengan pelanggan yang memiliki kredit rendah atau baru.

Kartu kredit aman menawarkan kartu dengan batas pembelanjaan rendah. Bagian "aman" berarti bahwa pengguna harus mentransfer cukup uang tunai untuk menutupi batas pengeluaran mereka sebelum mereka diizinkan untuk menggunakan kartu. Pada dasarnya, ini berarti bahwa kredit yang Anda gunakan sudah ditanggung oleh uang yang Anda bayarkan ke bank. Pada dasarnya, tidak ada risiko bagi pemberi pinjaman, bahkan jika Anda melewatkan pembayaran. Menghabiskan sejumlah kecil uang pada kartu kredit aman setiap bulan dan melunasinya dengan penuh adalah cara yang bagus untuk perlahan mulai membangun kredit Anda.

Disetujui untuk kartu kredit pertama itu sulit. Namun, setelah Anda melompati lingkaran itu dan mulai membangun kredit Anda dengan belanja secara bertanggung jawab, Anda akan menemukan bahwa proses selanjutnya akan jauh lebih mudah.

Amankan Kartu Kredit atau Pinjaman Nyata Anda yang Pertama

Ketika Anda telah membangun beberapa kredit baik dari penggunaan reguler kartu aman, saatnya untuk mengajukan permohonan kartu kredit atau pinjaman lain. Hanya ada begitu banyak yang dapat dilakukan kartu aman untuk kredit Anda, dan Anda akan membutuhkan lebih banyak jalur kredit untuk terus meningkatkan skor Anda.

Ajukan permohonan kartu kredit atau pinjaman yang Anda rasa Anda mungkin memiliki peluang bagus untuk disetujui. Lakukan riset online tentang kartu kredit awal yang baik atau bank yang menawarkan pinjaman untuk pelanggan dengan kredit rata-rata dan membuat keputusan untuk menambahkan jalur kredit lain ke riwayat Anda. Terus lakukan pembayaran pada kartu aman Anda dan batas kredit baru. Kemudian nikmati peningkatan fleksibilitas dan opsi yang diberikan skor kredit yang baik.

Terus Maju

Langkah-langkah ini hanya mencakup bagian pertama untuk proses yang akan menjangkau seluruh hidup Anda saat Anda tinggal di Amerika Serikat. Selama Anda mengandalkan kredit untuk sebagian dari gaya hidup Anda, Anda harus mempertahankan skor kredit yang bagus yang telah Anda kerjakan dengan begitu sulit. Terus membuat keputusan yang bijaksana, menghabiskan biaya secara bertanggung jawab, dan tetap berhubungan dengan staf ahli di perusahaan perbaikan kredit untuk memastikan Anda masih di jalur yang benar.

Imigrasi dan membangun kehidupan di rumah baru Anda adalah proses yang sulit, namun, mengikuti panduan ini akan memungkinkan Anda untuk menjadi satu langkah lebih dekat ke keamanan keuangan dengan akses ke sumber daya yang Anda butuhkan untuk menjadi makmur.

 Skor Kredit FICO Vs FAKO Skor Kredit

Pengamatan pertama dari perbedaan antara salah satu model penilaian ini adalah untuk menyatakan nilai salah satu dari keduanya. Yang kami ketahui adalah Skor FICO digunakan di lebih dari 90% keputusan pemberian pinjaman. Sementara di sisi lain Skor FAKO paling sering digunakan untuk "tujuan pendidikan" dan bukan keputusan peminjaman.

Tiga Lembaga Pelaporan Kredit utama (CRA) Experian, Equifax, dan TransUnion harus membayar Fair Isaac untuk melisensikan algoritma pemberian skor FICO milik mereka. Jadi tiga CRA digabungkan bersama untuk menciptakan skor kredit Vantage untuk penggunaan mereka sendiri dan secara khusus dimaksudkan untuk menghemat uang mereka sendiri. Namun FICO adalah dan masih merupakan standar emas untuk keputusan pinjaman / kredit.

Apa yang menjadi lebih menarik adalah bahwa CRA juga mempromosikan dan menggunakan Merek sendiri nilai mereka juga. TransUnion memiliki Trans Risk Score dengan kisaran skor 300 – 850. Experian mengembangkan dan menggunakan Skor Experian Plus yang berkisar dari 330 – 830 dan kemudian ada Skor Kredit Equifax yang berkisar 280 – 850 menurut Biro Perlindungan Keuangan Konsumen (CFPB).

Jika skor Vantage adalah contoh dari perbedaan antara nilai-nilai apa yang digunakan untuk mengembangkan skor-skor yang berbeda ini maka kita dapat berasumsi bahwa masing-masing Merek skor yang dikembangkan oleh masing-masing dari ketiga Biro kemudian akan diorganisasikan dengan cara yang sama atau serupa. Yang membuat perbandingan berikut dari Vantage ke model skor FICO dan nilai-nilai yang digunakan merupakan poin penting untuk dibuat di sini.

VantageScore asli berkisar dari 501 hingga 990 dan juga memberikan nilai huruf dari A hingga F. Model terbaru, Vantage Score 3.0, menggunakan rentang penilaian dari 300 hingga 850, sama seperti nilai FICO yang digunakan.

Kriteria Vantage Score 3.0, peringkat kriteria Skor FICO, peringkat

Riwayat pembayaran (32%), Riwayat pembayaran (35%)

Pemanfaatan kredit (23%), Jumlah terhutang (30%)

Saldo kredit (15%), Panjang sejarah kredit (15%)

Kedalaman kredit (13%), kredit baru (10%)

Kredit terbaru (10%), Jenis kredit yang digunakan (10%)

Kredit yang tersedia (7%)

Yang menarik di sini adalah rentang penilaian asli Vantage jauh lebih tinggi daripada rentang penilaian FICO. Apa yang dilakukan dalam hal praktis adalah untuk meningkatkan kepercayaan konsumen pada apa yang mereka sendiri tingkatkan kelayakan kreditnya. Akibatnya CFPB mulai melihat dampak ini pada konsumen dan kemudian model Vantage hanya berubah untuk lebih mencerminkan rentang penilaian FICO.

Pada akhirnya jelas bahwa tidak satupun dari CRA yang berusaha memberitahu publik bahwa penggunaan kata "Nilai kredit Anda" akan cenderung menunjukkan bahwa konsumen menerima satu-satunya model penilaian yang paling dikenal. bagi mereka, yang berarti Skor FICO. Memimpin mereka untuk percaya bahwa mereka menerima skor "berharga" padahal sebenarnya mereka menerima apa pun kecuali "gratis". Sebaliknya, mereka menerima skor yang sangat berbeda dari Skor FICO bahwa CRA sebenarnya menjual kepada pemberi pinjaman. Dari posisi kami, kami percaya bahwa ini adalah penipuan yang disengaja yang dilakukan oleh CRA untuk berdoa pada rata-rata sederhana konsumen kurang pengetahuan dan pemahaman sekitarnya perbedaan yang signifikan. Semua demi kepentingan dan dirancang untuk menyimpan lebih banyak keuntungan di tangan CRA.